Dokumentasjon i utenrikshandel

Handelssamfunnet over hele verden har skapt og opprettholdt en systematisk metode for overføring av dokumenter av varene i internasjonal handel og internasjonalt banksystem. Det er tre viktige dokumenter som normalt er involvert i utenrikshandelen. De tre dokumentene er veksling, konnossement og kredittkort.

Dokumentasjon i utenrikshandel er utformet på en slik måte at eksportøren vil motta betaling og importøren vil motta varene.

Dokumenter i utenrikshandel er formulert, utformet og brukt til å eliminere risikoen for ikke-ferdigstillelse, for å redusere valutarisiko og for å finansiere handelstransaksjoner. Den ikke-ferdigstillede risikoen for utenrikshandel reduseres ved bruk av veksling, landingsregning og kredittbrev.

Risikoen i forex-transaksjoner oppstår når eksportregningene utstedes i utenlandsk valuta, og betalingsdagen er i fremtiden. Ulike sikringsverktøy brukes til å redusere risikoen knyttet til valutakursens volatilitet. Noen av sikringsverktøyene er fremover, futures, opsjoner og swaps kontrakter.

All utenrikshandel innebærer en tidsforsinkelse mellom forsendelsen av varer fra eksportør, mottak av varer fra importør; og tid involvert i forsendelse av varer.

For å gi en økning i eksporten av økonomien, gir bank og finansformidlere ulike typer økonomi, som økonomi for produksjon, f.eks. Forsendelse, forsendelse og etterlevering; og også ulike typer finansielle tiltak for å redusere risikoen for både importør og eksportør, siden valutarisiko ikke kan elimineres helt med unntak.

Bankforslag og sjekker:

Et bankutkast er betalingsordre utstedt av en bank i egen filial eller korrespondentbank i utlandet. Bankens utkast eller kravutkast blir overlevert til kjøperen som sender det til mottakeren. Mottakeren mottar betaling ved presentasjon til banken som utkastet er trukket til. Mottakeren er angitt i utkastet eller sjekken.

Bankene belaster provisjon for å utstede bankutkastet og leder avdelingsleder for det landet for å foreta betaling av spesifisert beløp i utenlandsk valuta til den aktuelle parten (mottaker). Bank utkast og sjekker er langt de mest populære betalingsmetoder. Den eneste ulempen ved overføring ved utkast eller sjekker er risikoen for tap av utkastet eller kontrollene i transitt og forsinkelsen i å utføre betaling til mottakeren.

Børs:

En skriftlig ordre utstedt av eksportøren gjennom hvilken importøren er rettet til å foreta betaling av spesifisert beløp i bestemt valuta på en bestemt dato til ham eller hans representant, kalles vekselbeholdning (BE). For å få de enkle handelen transaksjoner, kan byttevekslingen bli godkjent av ham til en annen part, eller han kan videresende den til innsamlingsagent, som Bank med en forespørsel om å samle beløpet av BE.

Tre partier, nemlig:

(1) skuffen eller maskinen,

(2) Dravee og

(3) Betalingsmottakeren er involvert i transaksjonene.

Eksportøren eller den fremtidige mottakeren av midler er kjent som skuffen. Tegnet er personen eller firmaet som er ansvarlig for å betale midlene. Personen som har rett til å motta andre midler enn skuffen, er kjent som betalingsmottaker.

I de fleste tilfeller er skuffen og betalingsmottakeren den samme identiteten. Som BE er endorsable det er dekket under den juridiske definisjonen av omsettelige instrumenter. BE anses som omsettelige dersom de tilfredsstiller alle følgende betingelser. BE må være skriftlig og signert av skuffen (eksportøren).

Jeg. BE må inneholde et ubetinget løfte eller ordre for å betale en eksakt mengde penger.

ii. BE må betales på synet eller på et bestemt tidspunkt.

iii. BE må utarbeides for å bestille eller tilbeholder.

En bytte er definert som en signert ubetinget ordre (utstedt skriftlig) fra en enkeltperson eller et bedriftsfirma til en mottaker (hvem den er adressert til å betale), på forespørsel (eller på fast eller bestemt fremtidig tid), en viss pengesum.

Vanligvis utarbeider en eksportør en veksling som er tegnet på en utenlandsk importør, eller hos en tredjepart utpekt i eksportkontrakten, for summen avtalt som oppgjør. Valutakursen eller utkastet ligner en sjekk; En sjekk er faktisk definert av forhandlingsinstrumentet som en veksling trukket på en banker, betales på forespørsel.

Et eksempel på en bytte er gitt i figur 14.1 nedenfor:

Valutakursen kalles et synutkast dersom det skal betales i sikte - det vil si på forespørsel. Hvis det skal betales på en fast eller bestemmbar fremtidig tid, kalles det et begrep, siden kjøperen mottar en periode med kreditt, kjent som tenor av regningen. Kjøperen signerer en avtale om å betale på forfallsdagen ved å skrive en aksept over hele regningen.

Den indiske eksportøren, dvs. Parshwa Exports Limited, kan sende en bytte til en bank i India. Den indiske banken videresender regningen til sin utenlandske filial eller til en korrespondentbank i et utenlandsk kjøpers land, dvs. Sør-Afrika.

Sørafrikansk bank kjent som samlerbanken, presenterer regningen til M / s Delany for umiddelbar betaling dersom det er et synutkast eller for aksept dersom det er et konseptforslag. Denne prosedyren er kjent som en "renregning" fordi ingen fraktdokumenter er påkrevd. Slike systemer gir sikkerhet til indisk eksportør.

Det er mer sannsynlig at regninger brukes i en dokumentarregistreringssammenleggelsesmetode. I dette tilfellet sender en indisk eksportør regningen til kjøperen ved hjelp av banksystemet med fraktdokumenter, inkludert dokumentets tittel på varene, vanligvis en original konnossement. SA banken utgir kun dokumentene ved betaling eller aksept av regningen av den utenlandske kjøperen, det vil si M / s Delany.

Dersom BE er gjort til ordre, vil de involverte midlene bli betalt til en spesifisert person. Hvis det gjøres til bærer, skal midlene betales til personen som presenterer BE for betaling.

Når BE aksepteres av banker på vegne av betaleren, betegnes det som Bankers Acceptances. Eksportøren kan selge Bankers Acceptance i regningen markedet eller rabatt dem på hans bank.

Når de selges eller diskonteres, skriver selgeren sin påtegning på baksiden av BE. I tilfelle en importør ikke betaler ved forfall, vil innehaveren av BE'en få tilgang til hele beløpet av BE fra den umiddelbart tidligere endorseren og deretter endorseren før den - og så videre.

Basert på tidsperioden når beløpet av BE skal betales, kan det karakteriseres som enten Sight BE eller Time BE. Når BE er betalt på forespørsel, betyr det at dravee må betale utkastet umiddelbart eller uærlig det da det er kjent som Sight BE. Når beløpet av BE skal betales med tegning, etter et spesifisert antall dager, blir det kalt Time BE.

Hvis gyldigheten av BE støttes av juridiske dokumenter, er den kjent som Dokumentar BE, hvis ikke, er den oppkalt som Clean BE. Dokumentar BE støttes av dokumentene som konnossementer, forsikringsbevis, originalitetsattest og kommersielle fakturaer.

Dersom BE angir instruksjonene for banken, må BE og nødvendige dokumenter kun leveres til en importør etter at det er mottatt midler, så er BE betegnet som en D / P (Dokumenter mot betaling) BE. Hvis det er nevnt at dokumenter med BE skal gis til importøren ved aksept, blir BE kalt en D / A (Dokumenter mot godkjenning).

BE-navnet er oppkalt som Trade Acceptance eller Clean draft, når et tidsutkast er godkjent av en importør, i situasjoner hvor det er betydelig tro mellom eksportør og importør, eller når det skjer en intern fast transaksjon.

Lastebil:

Et konnossement (BL) er et fraktbrev utstedt til et eksportørfirma eller dets bank av transportbyrå eller transportør. Konnossementet fungerer som kvittering, en kontrakt og et vareavtalebrev. Det er bevis for at transportøren er pålagt å levere varene til importøren i bytte for visse avgifter, som et bevis på eierskap av varene.

Kryssningsregninger kan være rettregninger eller lastebilregninger. En rett konnossement krever at transportøren leverer varene til en importør. En ordreerklæring krever at transportøren skal levere varene til en bestemt part, vanligvis eksportøren. Vanligvis, hvis midlene har blitt mottatt på forhånd av eksportør, er rett fraktbrev i bruk, ellers bestille konnossementet er i bruk.

Kryssningsregninger kan kategoriseres basert på varens status og aktuelle varer, som A. Onboard-konnossementer eller B. Fakturaer som lastes ut for forsendelse.

Når varene er plassert om bord på fartøyet, og slik informasjon er nevnt i BL, kalles den som ON-boards BL. Men når BL angir og bare erkjenner at transportøren har mottatt varene for forsendelse, men venter på lasting på fartøyet, så kalles den mottatt for forsendelse BL (RFSBL). Øyeblikket varer og varer til forsendelser lastes på fartøyet og riktig bekreftelse er gitt på RFSBL, og så er BL kjent som On-boards BL.

Hvis varene og råvarene mottatt av importøren i tilsynelatende god stand, er slik BL klassifisert som Clean BL. Hvis varene og råvarene har fått skade, er den klassifisert som feil BL.

Kredittbrev:

Et brev av kreditt (LC) er et dokument utstedt av en bankør av importøren. Gjennom kredittbrevet godtar banken å ære et utkast trukket på importøren, med forbehold om utkast følger med spesifiserte juridiske dokumenter, dvs. konnossementet.

Kredittbrev letter handel mellom eksportør og importør på flere måter. En eksportør selger varer i utlandet mot løftet om en bank i stedet for et kommersielt firma. En eksportør kan motta midler så snart de nødvendige dokumenter som kredittbrev og konnossementet er sendt til banken sin.

LC forsikrer at importøren vil bli levert forsendelsesdokumenter etter at importørbanken har tilfredsstilt at alle dokumentene er perfekte på alle måter, og bestilte varer og varer vil bli mottatt.

I samme øyeblikk gir det tillit til eksportøren at hvis alt er i orden, vil betalingen sikkert bli mottatt av ham etter avtale. Kredittbrevet støtter å fjerne all slags kommersiell risiko for eksportøren og importøren. Generelt er det billigere å finansiere varer under et brev enn ved å låne.

Vanligvis, når LC er åpnet, kan den ikke endres eller kanselleres av importørens bank uten samtykke fra alle parter, og så er LC kjent som uigenkallelig LC. Ved Revocable LC kan den endres eller kanselleres av importørens bankfører når som helst før betalingsdagen, på egen hånd. Bank insisterer på uigenkaldelige kredittkort.

Kredittbrev kan bekreftes av en annen bank enn den utstedende banken. En eksportør vil kanskje ha en utenlandsk banks kredittkort bekreftet av en innenlandsk bank. Utenlandske og innenlandske banker er forpliktet til å ære utkast tegnet i samsvar med kredittbrevet. Ubekreftede kredittbrev er garantier gitt av kun åpningsbanken. Det sterkeste brev av kreditt er alltid bekreftet, og uigenkallelig.

Også kredittkort kan bli etablert basert på tidsperiode (varighet) dekket. Et revolverende brev av kreditt er et brev av kreditt hvis varighet dreier seg, for eksempel ukentlig, månedlig eller årlig.

Dermed kan en Rs.5 lakh-revolverende kreditt tillate en eksportør å tegne utkast opp til Rs.5 lakh hver uke til utløpet av kreditten. Et revolverende brev av kreditt kan brukes når en importør må foreta hyppige kjøp og betaling. De fleste kredittkort er ikke-roterende, dvs. utstedt og gyldig for en enkelt transaksjon.

Illustrasjon:

Sambhav Ltd. er engasjert i produksjon av syntetisk garn og planlegger å utvide sin virksomhet. I denne sammenheng planlegger selskapet å importere en multifunksjonsmaskin fra Japan til en kostnad på 2.460 lakh. Selskapet er i stand til å låne midler for å finansiere import til 12% rente per år med kvartalsvis hvile. India-baserte Tokyo-avdelingen har også tilbudt å utvide kreditt på 90 dager til 4% per år mot åpning av et uigenkallelig kredittkort.

Øvrig informasjon er som under:

Nåværende valutakurs: Rs.100 = ¥ 246.

90-dagers fremdriftssats: Rs.100 = ¥ 250.

Dersom provisjonen for kredittkort er på 4% per 12 måneder, råd om tilbudet fra utenlandsk filial skal aksepteres.

Løsning:

Alternativ I: Finansiering av kjøpet ved bruk av lån på 12% per år:

Alternativ II: Godta tilbudet fra utenlandsk avdeling:

Konverteringskostnad på Rs.100 = 250 yen for ¥ 2 484, 60 tilsvarer 2, 484, 6 / 250 × 100 = (B) = Rs.993.84 lakh

Total kostnad = (A) + (B)

= 10, 30 + 993, 84

= Rs. 1 004, 14 lakh

Råd:

Ovennevnte arbeid viser at alternativ II er billigere. Derfor bør det aksepteres.

Annen dokumentasjon:

Noen av de andre dokumentene som ofte brukes i forex-handel, er fakturaer, forsikringspolicyer, opprinnelsesbevis, etc., i tillegg til dokumentene som kreves for toll i henhold til kravene i landene som er involvert i en transaksjon.

Fakturaen utstedt av eksportøren er normalt kommersiell. Fakturaen inneholder den nøyaktige beskrivelsen av varene eller tjenestene (for hvilke fakturaen er utstedt), mengden (i tilfelle av varer), pris per enhet og totalverdi; og inkluderer også de økonomiske vilkårene som avtalt mellom partene, og ulike andre funksjoner. Det inkluderer også navn og adresse på alle partene, forsendelsesdetaljer, andre avgifter, for eksempel forsikring, frakt; og detaljer etter behov og trodde passe av partene til handelen.

For å beskytte eksportørens interesse (i tilfelle levering av varer i importeringslandets havn) eller importør (ved levering av varer i eksportlandets havn), er Marine forsikringspolicyene tatt av berørte parter. Denne policyen dekker alle forsendelser fra de berørte parter.

Havpolitikken beskytter den berørte parten fra transportrisikoen, alt fra skade på totalt tap av varer. Politikken kan også dekke tilleggsrisikoen som tap ved kollisjon, brann og synker til den brede dekning av alle risikoer.

Eksport til enkelte land krever en konsulær faktura eller handelskodeks, av import- og / eller eksportlandet. Slike fakturaer er nødvendig for å oppnå tollklarering. Slike fakturaer bærer ikke tittelen på varene og er omsettelige. Forskjellige andre dokumenter som Opprinnelsesbevis, Vektlister, Emballasjelister og Inspeksjonssertifikater kreves for å fjerne varene gjennom inngangsporten eller utgangen.

Dokumentar Letters of Credit Trading:

Et dokumentarbrev av kreditt er en kreditt som mottakeren, dvs. leverer dokumentene for forsendelse av varene til bankmannen. Eksportøren kan motta betaling for varer i sitt eget land, når forsendelsen har skjedd.

Samtidig er kjøperen, dvs. importøren, sikker på at vilkårene i avtalen er oppfylt. Med sikkerheten til dokumentarkreditten er eksportøren i stand til å produsere varer med tillit om at det vil motta betaling straks. Samtidig er importøren sikker på at varene vil bli mottatt når de kreves.

Eksporter kredittforsikring:

De fleste land opererer et system for kredittforsikring gjennom byråer som eksportkredittgarantiavdelingen (ECCD) i Storbritannia. og Export Credit Guarantee Corporation (ECGC) av India i India.

De generelle tjenestene til disse byråene varierer fra land til land, og for nøyaktige detaljer er det nødvendig å referere til sine hefter av tjenester som er gjort. EKGC forsikrer eksportører mot betalingsrisikoen, uansett om dette skyldes kjøperens standard eller andre årsaker.

EKGC klassifiserer eksporthandel i to kategorier:

For det første er det handel med en repetitiv type, som involverer standard, eller nær standardvarer. Kredittrisikoen på disse er gitt på en helhetlig basis. Eksportøren vil få tilslag for hele eller det meste av sin eksportvirksomhet i minst et år på både gode og dårlige markeder.

For det andre er det langsiktige prosjekter og store kapitalgoder avtaler av en ikke-repeterende natur, vanligvis av høy verdi, for slike spesifikke retningslinjer forhandles for hver kontrakt. I leverandørkredittområdet gir ECGC omfattende kortvarig garanti gjennom forsikringssalg med kredittperioder på opptil seks måneder.

Risikoen dekket av en slik politikk omfatter følgende:

1. Kjøperens insolvens.

2. Kjøperens manglende betaling innen seks måneder etter forfallsdato for varer som den har akseptert.

3. Et generelt moratorium eller en ekstern gjeld som er avgjort av regjeringen i kjøperens land eller i et tredjeland der betalingen må gjøres.

4. Enhver annen handling av regjeringen i kjøperens land som forhindrer fullbyrdelsen av kontrakten helt eller delvis.

5. Politiske hendelser, økonomiske vanskeligheter og lovgivningsmessige eller administrative tiltak som oppstår utenfor India, som forhindrer eller forsinker overføring av betalinger eller innskudd i forbindelse med kontrakten.

6. Juridisk utslipp av en gjeld (ikke lovlig utslipp i henhold til riktig lov av kontrakten) i en utenlandsk valuta, noe som medfører mangel på overføringsdatoen.

7. Krig og visse andre hendelser som hindrer utførelsen av kontrakten, forutsatt at hendelsen ikke er en normalt forsikret hos kommersielle forsikringsselskaper (5).

forfaiting:

Forfaiting er en form for mellomfristig fordringsfinansiering av internasjonal handel. Forfaiting innebærer kjøp av en bank (forfeiter) av en serie med pengesedler, vanligvis på grunn av seks måneders mellomrom i tre til fem år, underskrevet av en importør til fordel for en eksportør. Disse notatene er generelt garantert av importørens bank.

De løpende notatene selges av eksportøren til forfallsbanken med en rabatt for å benytte finansieringen før forfallsdato. Banken betaler eksportøren med en gang, slik at eksportøren kan finansiere produksjonen av varene til eksport og for importøren å betale senere. Forfeiter holder i sin besittelse alle tildelte notater (av eksportør i hans favør) til beløpet forfaller og mottas.

Generelt, i den internasjonale virksomheten har forfeiter ingen myndighet til å gjenopprette tapene som oppstår på grunn av tap på fordringer. Normalt gir forfaiting-avtalen ikke rettsliggjørelse til fortaber.

Denne metoden er en middels, ikke-tilbakekallende, eksportør-ordnet finansieringsaktivitet basert på importørers kreditt. Forfeiter vil belaste rabattbeløpet fra eksportøren som er basert på diskonteringsrente som gjelder for vilkårene i obligasjonsnotatene, valutaene de er nominert i, kredittverdiene til importørene og bankene som benytter notene og landets risiko .

counter:

Countertrade innebærer en gjensidig avtale hvor begge parter i forretningsavtalen enige om å bytte varer eller tjenester mellom hverandre. Partene som er involvert kan være bedrifter eller regjeringer, og de gjensidige avtalene kan ta flere former, for eksempel byttehandel, motkjøp, industriell offset, tilbakekjøp og byttehandel.