Value Added Reporting: En Lukk View | Finansiell analyse

Nedenfor nevnte artikkel gir et sammendrag av verdiskapende rapportering.

Betydning og definisjon av verdiskaping:

Verdiskapning er et alternativt resultatmål for fortjeneste. Vanligvis bruker brukere av regnskapet at fortjeneste er den eneste indikatoren for velstanden til enhver organisasjon. Men verdiøkning er et overlegen ytelsesmål, da det tiltrekker seg oppmerksomheten på innganger som kan kontrolleres av ledere.

Verdiskapning defineres som "Verdien opprettet av den rapporterende enheten av egen og ansattes innsats og omfatter lønninger, lønninger, fredsfordeler, renter, utbytte, skattemessig avskrivning og netto overskudd beholdt". Det har også blitt definert som "Økningen i markedsverdi som følge av en endring i form, plassering eller tilgjengelighet av et produkt eller en tjeneste, utelukket kostnaden for varer og tjenester kjøpt fra utsiden".

Kommentarer til definisjoner:

(i) Merverdiavgift fokuserer på etablering og distribusjon av verdiskaping.

(ii) Verditilvækst kan betegnes som bruttoværdi eller netto verdiøkning.

(iii) Brutto verdiøkning er begrepet brukt til overskudd av brutto salg og inntekt fra tjenester over anskaffelseskost i materiale og tjenester.

(iv) Netto verdiskaping er termen som brukes til årsavgiften for avskrivninger trukket fra bruttoværdi.

Value Added Analysis:

"Value Added" er svært viktig mål for å bedømme ytelsen til en hvilken som helst organisasjon. Det indikerer den formuen som organisasjonen har opprettet i en bestemt periode. Verdiskapningsanalyse hadde antatt stor betydning som et verktøy for å måle ytelsen til enhver enhet som er resultatet av kollektive innsats av ansatte, ledelse og aksjonærer.

Konseptet med verdiskaping har en direkte sammenheng med begrepet samfunnsansvar. Value Added Analysis er analysen av verdiskaping og anvendelse av rikdom av enhver bedrift. Hvis et foretak der investeringer har blitt foretatt av ulike finansgivere som aksjonærer, låntakere, finansinstitusjoner ikke skaper rikdom (dvs. verdiøkning), betyr det at bedriften misbruker offentlige midler.

Finansiell rapportering, nå gjøres en dag ved å holde interessentene til interessenter ikke bare av aksjonærer. Verditilskuddskonseptet justerer også bedriftsøkonomisk rapportering med National Income Accounting, som verdiskaping er inkludert under beregning av bruttonasjonalprodukt. Figur som viser verdiskapende konsept i tilfelle organisasjonsform.

Konsept for verdiskapende rapportering:

Verdiskapning representerer nettoinntekt. I grunnloven i økonomi er verdien av alle inntekter lik verdien av alle utganger. Tabell I viser inntektene generert fra en rekke transaksjoner mellom fire firmaer X, Y, Z og A. Firm X trekker ut jernmalm fra bakken og konverterer den til strykejern og selger den til firma Y. Mens firma Y bruker det som en grunnleggende råmateriale og konverterer det til stål og selger det til Firm Z

Nå produserer Endelig Firm Z stålet i en vaskemaskin som det selger til Firm A. For å begynne med Firm X å konvertere jernmalm, jernjern og stål til et produkt som vaskemaskin i kjeden, er alle de tre firmaene X, Y og Z Bruk tjenester av eksterne organer i form av verktøy, reparasjoner og kraft mv.

Hvis vi går gjennom bordet, finner vi at den samlede inntekten til firmaene X, Y og Z (Rs 1800 + Rs 3600 + Rs 3600 = Rs 9000) ikke er lik deres samlede salgsvolum (Rs 2.000 + Rs 6.000 + Rs 10.000 = Rs 18.000). Årsaken er åpenbar. Salgsvolumet mottatt av firmaet Y Rs 6000 inkluderer et beløp på Rs 2.000 til firma X som igjen er delvis fra Xs inntekt 1800) og dels inntektene til As utenforleverandører (Rs 200). Nå, hvis vi inkluderte beløpet på 2000 i firma Ys inntekt, ville vi ha talt det to ganger. På samme måte som salgsvolumene mottatt av firma Z fra A (Rs 10 000)

Videre bekreftelse av tabell I viser tydelig at nettoinntektene til firmaer X, Y, Z er Rs 1800. Rs 3 600 og Rs 3 600, denne summen av R 9 000 representerer de totale driftskostnadene og fortjenesten til tre firmaer. Vi kan konkludere fra diskusjonen ovenfor at salgsvolumet mottatt av et firma ikke er helt en inntekt, for eksempel fast Zs inntekt på Rs 10.000 inneholder et beløp på Rs 6.400 hvilket firma Z skylder sine kreditorer. Økonomisk ville det ikke være noe forskjell hvis firma Z skulle utstede to regninger til firma A for Rs 3.600 og andre for Rs 6.400 for å betale til fast Z og til firmaets Z-kreditorer. Først når kreditorer av råmateriale andre tjenester blir betalt, kan den opprinnelige kreditor bruke gjenværende sum penger til å betale for egen driftskostnad, og hvis noe gjenstår, fortjener en fortjeneste, og dermed gjenværende inntekt kalles verdiøkende.

Verdiskapende uttalelse:

Merverdiavgift er vurdert som en del av rapportering om samfunnsansvar. Det er en uttalelse spesielt forberedt som en rutinemessig del av ledelsesinformasjonssystemet. Verdiskapningsoppgaven er bare en omarrangering av informasjonen i handels- og resultatregnskapet. Uten tvil hjelper denne omleggingen av resultatregnskapet oss til å forstå en organisasjons bidrag til samfunnet på en bedre måte. Det har blitt anerkjent at virksomhetene i et foretak har både økonomiske og sosiale konsekvenser for brukere av regnskapet. Et foretak er ansvarlig for samfunnet da det bruker felles ressurser i samfunnet som helhet, som jernbaner, havneveier og andre anlegg.

Konseptuelle problemer involvert i utarbeidelse av verdiskapende uttalelse:

I fravær av retningslinjer gitt av ulike finansinstitusjoner for utarbeidelse av verdiskapende uttalelser. Det har vært divergerende praksis for behandling av avskrivninger og skatt og formatform som skal brukes.

Disse konseptuelle problemene diskuteres som under:

(A) Avskrivninger:

I utgangspunktet er det tre måter å behandle avskrivninger på.

(i) Bruttoværdi:

Verdien tilsatt av firmaet reduseres ikke med avskrivningsbeløpet under denne tilnærmingen. Avskrivninger behandles som reinvestert i virksomheten. Avskrivninger behandles som en søknad om utvidelse av virksomheten og vises som beløp av beholdt inntjening.

(ii) Netto verdiøkning:

Avskrivningsgebyret inngår ved kjøp av materialer og tjenester. I denne tilnærmingen blir avskrivninger trukket som andre poster ut fra antakelsen om at verdien av anleggsmidler reduseres med tidenes forløp.

(iii) eliminere avskrivningsgebyr:

Dette er den tredje måten å behandle avskrivninger på. I denne tilnærmingen eliminerer vi avskrivningsavgiften helt og holdent. Dette gjøres ved å vise kostnaden for alle anleggsmidler kjøpt i et år som en del av innkjøp i materialer og tjenester. Denne tilnærmingen er uforenlig med periodiseringskonceptet for regnskapsføring.

(B) Beskatning:

Et annet begrepsmessig tema er beskatning, spesielt hvordan man skal håndtere indirekte skatter som omsetningsavgift og avgifter. Hovedproblemet oppstår når det gjelder behandling av disse elementene. Den vanlige oppfatning er at skatten betalte mindre subsidier hvis noen skulle vises i andelen av regjeringen, mens den omsetningsavgift og avgift som er betalt på materiale og tjenester kjøpt fra utsiden, kan betraktes som en del av disse materialene og tjenestene. Den samme behandlingen kan gjøres med salg og punktafgift samlet på de solgte produktene kan inngå fra salgsinntektene dermed fra verdiøkning.

Tilnærminger til beregning av verdiskapende rapportering:

I utgangspunktet er det to tilnærminger til beregning av verdiskaping av bedriften mens den utfører sin virksomhet i en bestemt regnskapsperiode.

(i) Tilsetningstilnærming

(ii) Subtraktiv tilnærming

(i) Tilsetningsstrategi:

Denne tilnærmingen konsentrerer seg om å legge til alle verdiene som er opprettet av et foretak. Dermed legges renter, avskrivninger lønninger, lønn, leie, skatter, forsikring arbeidstaker velferd, overhead utgifter og PBT alle til å gi summen av verdiøkning.

(ii) Tiltrengende tilnærming:

I denne tilnærmingen blir råmateriale, kjøpt i komponenter, underleverandører for forbruksvarer, løs reparasjon og vedlikehold av anlegg og maskiner og andre innkjøpte tjenester trukket fra salgsinntekter, og enkelte elementer blir lagt til eller trukket, alt etter hva som er tilfelle, øke eller redusere i arbeidskraft og relevant overhead i aksjer.

Skape rikdom:

Hver bedrift mens du utfører i et samfunn, skal skape rikdom (dvs. verdiøkning). Hva er et overskudd av omsetning pluss inntekt fra andre tjenester over anskaffelseskost i materialer og tjenester. Omsetningen refererer til salg av varer og omsetningsavgift, og også fradrag av ulike rabatter, avkastninger, provisjonsrabatter og varer som brukes til selvforbruk. Mens ordet inntekt fra tjenester refererer til inntekt fra utbytte, royalties og leie mottatt.

Kostnader for materiale som er kjøpt og tjenester inkluderer kostnaden for materialet som forbrukes, andre materialer som forbruksvarer, pakking av drivstoffolje osv. Kostnadene for tjenester inkluderer revisjonsgebyrer, forsikringsutbetalinger, leie og priser betalt andre kostnader som porto og telegram, utskriftsavgifter. Ved å pådra seg disse utgiftene skaper et foretak verdiskaping. Noen ganger utfører bedrifter også enkelte ikke-driftskostnader som å gi donasjoner til nasjonale katastrofer etc.

Fordeling av rikdom (Value Added) for Value Added Reporting:

De viktigste aksjene i denne formuen som er opprettet av et foretak som verdiskaping, deles av vanligvis tre medlemmer av samfunnet.

(i) Regjeringen

(ii) Ansatte

(iii) Leverandører av økonomi.

Ansatte mottar sin andel i verdiskapning i form av lønn, godtgjørelse, bidrag til forsittelsesfond, ESI og andre ytelser. De nyter også stabenes velferdsmuligheter opprettet av et foretak.

Regjeringen mottar sin andel i form av skatter, avgifter, sosial skatt, formuesskatt og annen skatt fra et foretak.

Finansgivere mottar også sin egen andel i verdiskapning i form av renter på banklån, renter på langsiktige lån, renter på forpliktelser og utbytte til aksjonærer.

Uansett hva som igjen er, etter å ha gitt aksjer i verdiskapning generert til ansatte, regjeringen og finansleverandørene, reinvesteres i bedriften selv i form av avskrivninger og beholdt inntjening.

Problemer ved utarbeidelse av verdiskapende uttalelser:

Revisorene står generelt overfor forhindringer mens de forbereder verdiskapende uttalelser som gitt under:

(i) Revisorene står overfor problemer mens de behandler lønnskostnader. Skal det være de faktiske kostnadene påløpt i perioden eller kostnadene som er relatert til salget oppnådd? De fleste av bedriftene viser bare de totale lønnskostnadene for perioden.

(ii) Det andre problemet som revisorer står overfor, er behandling av pågående arbeid og aksjer. I bedriftens finansregnskap er arbeid under utførelse og aksjer verdsatt til markedspris eller kostnad, avhengig av hvilket som er mindre. Ved langvarig arbeid pågår, vil verdsettelsen inkludere elementer av fortjeneste, men hvis sann verdiøkning er en verdiøkning, børsendringer og pågående arbeid skal inkluderes til markedsverdi.

(iii) Den siste hindringen som bedriftsrevisorer står overfor, er behandling av investeringsinntekter i selskapsfirmaet; som har inntekt fra tilknyttet selskap eller royalties, bør denne inntekten legges til omsetningen i samme del av verdiskapingen? Den alternative behandlingen er å legge den til omsetning eller for å finne ut en verdiøkende beregning fra salg minus kjøp og deretter legge til den andre inntekten.

Bruk av verdiskapende uttalelser:

(i) Nyttig til ansatte,

(ii) Forbedrer lagånd i organisasjon.

(iii) Gir grunnlag for insentivordninger.

(iv) Et bedre verktøy for måling av ytelse.

(v) Forbedrer brukere av regnskap.

(vi) Realistisk utsikt over beholdt inntjening.

(vii) Verditilvirkede setninger letter tolkingen av driftsresultatene.

(viii) Gir informasjon for beregning av verdiskapningsforhold,

(ix) Verdiskapende uttalelser knytter selskapets finansielle kontoer til nasjonalinntektene ved å reflektere selskapets bidrag til nasjonalinntekt.

(x) Verditilvirkningsoppgave overvinner forvrengningen i rangeringen av selskapet forårsaket av bruk av oppblåst salg.

Verdiøkningsforhold:

Eminente forfattere har foreslått beregning av verdiskapningsforhold. Ulike komponenter av verdiskapende setning kan uttrykkes som prosentandel til verdiskaping for å vise viktig forhold som under:

Verdiskapende uttalelser i India:

De fleste av de store offentlige og private selskapene presenterer nå frivillig presentasjon av verdiskapende uttalelser i årsrapportene. Slike firmaer er BHEL SAIL, BPCL, MMTC, SPIC, Indian Rayon etc. Følgende er et eksempel på en verdiskaping som er fremlagt av et indisk selskap gjennom sin årsrapport.

Verdiskapende uttalelse:

Economic Value Added Statement (EVA):

Begrepet EVA er et registrert varemerke for Stern Stewarts Co. USA Den siste forandringen som fant sted i tenkene til tenkene er at EVA er et sant mål for bedriftsoverskudd. Som allerede diskutert, er fortjeneste ikke mer en eneste indikator for velstand for enhver forretningsenhet. Hver forretningsenhet skal tjene tilstrekkelig til å dekke ikke bare kapitalkostnaden, det er nok tilstrekkelig overskudd til å vokse. Eventuelt fortjeneste utover kapitalkostnaden er økonomisk verdiøkning. Oppgaven som viser beregninger av økonomisk verdiøkning, kalles økonomisk verdiskaping.

Måling av EVA:

EVA er bedriftens overskudd og er et barometer for økonomisk effektivitet i et foretak. I tradisjonelt eierskapskonsept belastes kompensasjon for arbeidskraft og ledelse og til og med kostnader for gjeld i resultatregnskapet. Kun utbytte behandles som en overskuddsmessig disposisjon. Men i økonomisk henseende er overskuddet overskudd til bedriftsmarkedet etter å ha slettet kostnaden for egenkapitalen. Ved introduksjon av EVA-konsept brukte Stewart netto driftsresultat etter skatt. Avskrivninger belastes for å oppnå netto driftsresultat etter skatt.

EVA = [ROOC - WACC] x Capital

Applikasjoner av EVA:

(i) EVA er bedre mål enn tradisjonell fortjeneste. Det er ikke viktig å tjene mer fortjeneste, men å ha positiv EVA.

(ii) Investorene er mer interessert i EVA fordi det er en løpende poengsum som viser hvordan ledelsen utfører sin primære oppgave og skaper rikdom.

(iii) EVA bidrar til å forklare selskapets evne til å generere bedriftsoverskudd. EVA bidrar til verdsettelse av goodwill og aksjer.

(iv) EVA kan effektivt brukes som grunnlag for kompensasjon til ledere. EVA anses som den beste mulige måten for fastsettelse av ansattes kompensasjon.

Forbedring av EVA:

(i) Forbedret produktivitet kan være nyttig for å forbedre EVA.

(ii) Investering i prosjekt som tjener mer enn kapitalkostnadene kan forbedre EVA.

(iii) Eliminering av forretningssegment som ikke genererer driftsresultat mer enn kapitalkostnad.

(iv) EVA kan bli et effektivt verktøy for måling av divisjonshode effektivitet på divisjonsnivå.

Formål med EVA:

(i) EVA bidrar til å sette opp organisatoriske mål.

(ii) EVA hjelper til med måling av ytelsen til divisjoner eller organisasjon selv.

(iii) EVA hjelper ledelsen til å bestemme bonuser for ansatte.

(iv) EVA hjelper med kommunikasjon med aksjonærer og investorer.

(v) EVA hjelper med motivasjon av ledere. Forbedret EVA vil styrke moralen til ledere.

(vi) EVA bidrar til kapitalbudsjettering.

(vii) EVA hjelper også med verdsettelsen av bedriftene.

(viii) EVA kan brukes til å analysere aksjer.

EVA i India:

De fleste av de store forretningshuisene i India presenterer nå EVA-uttalelser som avslører dystert ytelse av Indian Corporate. Indiske næringer som bakervarer. Tobakk, alkohol og øl, te og kaffe. Maling, smøremidler, dekk, maskinvare og soft ware etc. viser positiv EVA.