Trinn som trengs for å forutse økonomiske behov: 4 trinn

Noen av trinnene som trengs for å forutse økonomiske behov, er som følger:

Trinn 1. Hvilke balanseposter varierer direkte med salget?

Anta at eiendelene og leverandørgjeldene varierer direkte med salget.

Trinn 2. Skriv ut balansepostene som varierer direkte med salget i prosent av salget (Rs 5, 00 000).

For hver Rs 1, 00 av salget vil eiendeler øke Rs 1, 00. Denne økningen må finansieres. Leverandørgjeld antas finansieres av leverandører som gjør kreditt tilgjengelig og gir dermed 10% av nye midler. Firmaet må finne tilleggsfinansiering fra interne eller eksterne kilder for 90% av hvert salgsprosjekt. Hvis salget skal øke fra Rs 500 000 til Rs 600 000, er det nødvendig med Rs 90 000 (= Rs 100 000 økning i salg x 90%) i nye midler.

Trinn 3. Hvor mye av finansieringen som kreves (Rs 90.000) kan finansieres internt fra operasjoner?

Siden salgsinntektene vil bli Rs 600.000 og fortjenestemarginen er 10%, vil resultatet bli Rs 60.000. Av dette beløpet er det nødvendig med Rs 15 000 for utbytte (Rs 60 000 X 25% utbytteutbetaling). Dette etterlater Rs 45 000 av netto inntekt tilgjengelig for å finansiere noe av det ekstra salg.

Trinn 4. Hvor mye av finansieringsbehovet må finansieres eksternt?

Hvis Rs 45 000 av Rs 90 000 totalt krav leveres internt, må Rs 45 000 skaffes fra eksterne kilder.

Forholdene som reflekteres i denne illustrasjonen, kan uttrykkes av følgende formel:

Eksterne midler som trengs = (A / TR) (S) - (B / TR) (S) - bm (Q) hvor

A / TR = eiendeler som øker spontant med total omsetning eller salg i prosent av total omsetning eller salg

B / TR = de forpliktelsene som øker spontant med totale inntekter eller salg i prosent av total omsetning eller salg

S = endring i total inntekt eller salg; m = salg av fortjenestemargin b = inntjeningsgrad Q = totale inntekter projisert for året Eksterne midler kreves = (Rs. 500 000) (- Rs. 100 000) (- Rs. 500 000)

[Rs 50.000 / Rs 500.000] - (-Rs 100.000)

- (75%) (10%) (Rs 600.000)

= Rs 45.000 (det samme som beregnet ovenfor)

For å oppsummere er forholdet mellom salg og eiendeler nøkkelspørsmålet når det gjelder prognostisering av finansieringskrav. Formelen brukt i denne illustrasjonen kan brukes på forskjellige måter ved å endre antagelsene.